产能情况

• 产能利用率处于高位：2023 年中国造船产能利用监测指数（CCI）达到 894 点，为自 2012 年以来的最高水平，且 2024 年将保持在较高水平波动。这表明重点监测造船企业手持订单充足，生产任务饱满，产能利用情况良好1.

• 部分企业扩产动作频繁：如中国重工旗下的中船天津拟以 40.44 亿元购买港船重工临港厂区部分资产，包括 50 万吨级和 30 万吨级大型干船坞各 1 座等，经测算此次交易完成后中船天津造船年产能增加 240 万载重吨 。此外，恒力重工等企业也在不断提升产能411.

• 行业整合优化产能：中国船舶与中国重工筹划换股吸收合并等重组动作，整合双方的优势科研生产资源和供应链资源，有助于进一步优化产能布局，提升整体生产效率和竞争力，更好地满足市场需求611.

• 绿色船舶产能突出：我国承接了全球 70% 以上的绿色船舶订单，在 LNG 双燃料动力船、甲醇双燃料动力船等绿色船舶建造领域，产能不断扩张和优化，推动了船舶制造业向绿色、低碳方向转型510.

需求情况

• 新船订单量增长明显：2024 年 1-9 月，我国新接订单量 8711 万载重吨，同比增长 51.9%，占全球新接订单量的 74.7%。从船型来看，在全球 18 种主要船型中，中国有 14 种船型新接订单量位居全球首位511.

• 替换需求旺盛：一方面，全球船队平均年龄自 2013 年以来持续提升，截至 2023 年 11 月全球船队平均年龄已经达到 22.38 年，而拆船年龄一般在 25-30 年左右，船龄到期带来了大量的船舶替换需求；另一方面，IMO 减排战略下，航运业碳排放标准逐步收紧，现役船队中仅有 21.7% 的船舶符合 EEDI 和 EEXI 法规，促使船东更新船队以满足环保要求7.

• 油轮需求预期强劲：2023 年全球经济展现韧性，航运市场需求稳步增长，同时地缘政治冲突进一步拉长航线，而船队运力增长较缓，未来油轮货量海里需求预期强劲，供需缺口改善确定性高，为船舶制造业带来了新增需求7.

• 出口需求占比较大：2024 年上半年，出口船舶占中国船企新接订单量的 93.5%，国外船东的订单需求强劲，并且出现了如沪东中华为加拿大船东建造大型集装箱船采用人民币结算的新趋势，一定程度上反映了中国船舶制造业在国际市场上的竞争力和吸引力不断提升11.

• 长期需求向好：从中长期来看，随着全球经济的逐步复苏和国际贸易的增加，以及发展中国家经济的崛起和对海洋运输的依赖度提高，船舶行业有望迎来持续的增长机遇，造船需求将保持稳定增长2810.